Диплом: Ликвидность и платежеспособность

деятельности в РБ" банковская система включает два уровня: Национальный банк

и коммерческие банки. Коммерческие банки в республике являются

универсальными. Нацбанк выполняет функции, свойственные центральным банкам.

Это - разработка и про­ведение денежно-кредитной политики, денежно-кредитное

и валютное регулирование, эмиссия денег, выполнение функций финансового

агента и др. (85, с . 4)

Коммерческие банки выполняют такие классические функции, как кредитование,

расчеты, аккумуляция денежных средств.

Получают развитие и новые виды услуг: трастовые операции, операции с ценными

бумагами и др.

В соответствии с Конституцией Республики Беларусь Нацбанк является

центральным банком органы.

Исполнительным коллегиальным органом Нацбанка является Совет директоров во

главе с председателем правления Нацбанка, кото­рый избирается сроком на б

лет.,

Нацбанк имеет право издавать нормативные акты, предписа­ния, обязательные для

исполнения всеми субъектами хозяйствования и коммерческими банками после их

регистрации в Минюсте.

Перед Нацбанком стоят следующие ответственные задачи: ре­гулирование

денежного обращения с целью обеспечения устойчивости национальной валюты,

координация денежно-кредитной сферы; ока­зание помощи кредитным учреждениям в

их развитии.

Нацбанк не несет ответственности по обязательствам Прави­тельства РБ, также

как и Правительство не отвечает по обязательствам Нацбанка. Нацбанк является

юридическим лицом. Он имеет уставный, резервный, инвестиционный и другие

фонды- Их размеры и порядок образования регулируются Уставом банка.

Большинство экономистов рассматривают кредитную политику как неотъемлемую

часть любой экономической политики. В пользу этого можно привести несколько

конкретных доводов.

1. Быстрота и гибкость. Но сравнению с фискальной кредитно-денежная политика

может быстро меняться.

2. По своей природе кредитно-денежная полити­ка мягче и консервативнее в

политическом отношении, чем фискальная. Изменение государственных расходов

непосредственно влияет на пере­распределение ресурсов. В то же время

кредитно-денежная политика, наоборот, действует тоньше, а потому

представляется более приемлемой в политическом отношении.

3. Монетаризм, представители которого аргументировано доказы­вают, что

изменение денежного предложения и количества денег в обра­щении - ключевой

фактор определения уровня экономической активнос­ти и фискальная политика

относительно неэффективна.

Однако следует признать, что кредитно-денежная политика имеет определенные

недостатки и в реальной действительности сталкивается с рядом сложностей.

Как известно, коммерческие балки являются учреждениями, ко­торые но могут

функционировать изолированно от экономической среды. Это вытекает из их

предназначения как финансовых посред­ников, соединяющих косвенным образом

заемщиков и кредиторов. Поэтому неудивительно, что неудовлетворительное

состояние про­изводства, нарушение хозяйственных связей, падение уровня

жиз­ни являются одним из факторов, определяющих состояние банков­ской системы

Республики Беларусь.

Государство, в первую очередь заинтересованное в поддержании безупречной

репутации банков, устанавливает им определенные ог­раничения, нормативы, как

обязательные для исполнения, так и ре­комендательные, которые регулируют-

деятельность банков с целью обеспечения их надежности, ликвидности,

платежеспособности.

Национальный банк Республики Беларусь Правилами регули­рования деятельности

банков в области платежеспособности, лик­видности и крупных рисков определяет

ликвидность как способ­ность банка своевременно осуществлять платежи по своим

обяза­тельствам,

Управление риском ликвидности - ежедневная задача руково­дящих работников

банка, однако до сих пор нет доступной и повсе­местно приемлемой формулы для

определения потребностей банка в ликвидных средствах. В экономике любой

страны постоянно проис­ходят различные изменения: случайные, сезонные,

циклические и долговременные. Такие события, как стихийные бедствия,

забастов­ки, паника, неординарные экономические пли политические дей­ствия

могут серьезно повлиять на уровень вкладов и потребность в кредитах. (20, с.

89)

Сезонные изменения повторяются ежегодно и обычно имеют от­ношение к

производству и переработке сельскохозяйственной про­дукции. Циклические

изменения предвидеть сложнее, чем сезон­ные. В период спада деловой

активности спрос на кредиты и вклады сокращается. Долговременные колебания

являются результатом та­ких факторов, как сдвиги в потреблении, сбережениях,

инвестици­онных процессах, численности занятого населения, техническом уровне

производства.

Очевидно, что па уровень вкладов влияют многие экономичес­кие факторы,

которые делают планирование ликвидности крайне необходимым.

Нацбанк и его учреждения освобождены от уплаты всех видов налогов, сборов и

пошлин. Тем не менее, он участвует в формировании доходов бюджета, так как

часть прибыли, в установленном разме­ре, перечисляется в республиканский

бюджет.

Свои доходы Нацбанк и его учреждения получают исключительно от банковской

деятельности. Они не могут быть акционерами в других банках, за исключением

Внешэкономбанка, Беларусбанка и банков за рубежом.

Функции и задачи Нацбанка в финансово-кредитной системе республики, правовая

основа его функционирования определяется За­коном РБ "О Национальном Банке

Республики Беларусь". (85, с. 5)

Основными функциями Нацбанка РБ являются: денежно-кредитное регулирование;

валютное регулирование; выполнение фун­кций центрального депозитария;

организация межбанковских расчетов и кассовое обслуживание коммерческих

банков; консультирование, кредитование и осуществление функций финансового

агента Правите­льства и местных органов власти; организация совместно с

Минфином кассового исполнения бюджета; выдача лицензий на совершение

бан­ковских операций; надзор за банками, филиалами, представительства­ми

банков по соблюдению ими безопасности и ликвидною функцио­нирования;

регулирование внешнеэкономической банковской деятель­ности, обеспечение

единого порядка бухгалтерского учета и отчетно­сти в банковской системе

республики.

Специалист Нацбанка по письменному распоряжению од­ною из его руководителей

могут посещать любые предприятия и бан­ки, инспектировать их бухгалтерские

счета и другие документы, полу­чать от них информацию, которая необходима для

исполнения лицен­зионных и надзорных функций.

Для денежно-кредитного регулирования Нацбанк использует централизованные

кредитные ресурсы. Источниками их формирования служат: собственный капитал

Нацбанка (уставный, резервный фонды, свободные остатки других фондов);

временно свободные средства на корреспондентских счетах банков и их филиалов,

открытых в Нацбанке; средства перечисляемые коммерческими банками в

централизован­ный фонд регулирования кредитных ресурсов и др.

Заключение

Подводя итог выполненной работе, сформулируем основные результаты

исследования и выводы, сделанные на их основе.

Формируя структуру баланса, банк должен руководствоваться следующими

основополагающими принципами:

- Чем больше доля первоклассных ликвидных средств в об­щей сумме активов, тем

выше ликвидность. В международной бан­ковской практике самой ликвидной частью

актива считается кассо­вая наличность, под которой понимаются не только

деньги в кассе, но и денежные средства, находящиеся на текущем счете данного

кредитного института в Центральном банке. Ликвидными статьями в странах с

рыночной экономикой считаются первоклассные краткос­рочные коммерческие

векселя, которые банк может переучесть в Центральном банке, ценные бумаги,

гарантированные государством. Менее ликвидными являются банковские инвестиции

в долгосроч­ные ценные бумаги, так как их реализация за короткий срок не

все­гда возможна. Как трудноликвидные активы рассматриваются дол­госрочные

ссуды и вложения в недвижимость.

- Чем больше доля высокорисковых активов в балансе банка, тем ниже его

ликвидность. Так, в сложившейся практике к надеж­ным активам принято относить

наличные денежные средства, а к высокорисковым — долгосрочные вложения

банков. Степень кредитоспособности заемщиков оказывает существенное влияние

на своевременный возврат ссуд и тем самым на ликвидность баланса банка: чем

больше доля высокорисковых кредитов в кредитном портфеле банка, тем ниже его

ликвидность;

- Надежность депозитов и займов, полученных банком от других кредитных

учреждений, также оказывает влияние на уровень ликвидности баланса.

Ликвидность банка – это объемное понятие. О ликвидности банка можно говорить

только тогда, когда у него ликвидный баланс. А что такое ликвидный баланс?

Это состояние на определенный момент. В действительности все течет, все

изменяется и банку нужно уметь постоянно поддерживать ликвидность своего

баланса. Для этого ему потребуются квалифицированные кадры и знающий свое

дело управляющий. И это еще не все. Ликвидный баланс предполагает возможность

быстрого изыскания средств только в активе баланса. Но банк может также

быстро найти средства путем привлечения их со стороны, увеличивая свой

пассив. Это могут быть кредиты Национального банка как краткосрочные, так и

долгосрочные (в соответствии с правилами рефинансирования), кредиты других

банков, привлеченные средства клиентов (например, выпуск депозитных

сертификатов) и другие источники. Для того чтобы банк мог быстро

воспользоваться этими источниками, у него должна быть незапятнанная

репутация, т.е. имидж надежного, устойчивого и вовремя выполняющего взятые на

себя обязательства учреждения.

Банк, обладающий ликвидным балансом, квалифицированными кадрами, репутацией

надежного партнера, - это ликвидный банк, способный быстро изыскать средства

как путем изменения структуры актива, так и привлечения их со стороны.

Зна­чит, ликвидный банк — это платежеспособный банк. В добавок к этому

государство (в лице Национального банка), для того чтобы снизить риск

нарушения платежеспособности, доводит до ком­мерческих банков нормативы,

которые носят обязательный характер.

В настоящее вре­мя норматив КЗ установлен в размере не более 20%

собственно­го капитала. То есть при не возврате кредита банк рискует только

20% СК, что даже для среднего банка является не очень большой суммой.

Невозврат такого кредита, конечно же, повлечет сниже­ние ликвидности банка,

но не вызовет неплатежеспособности пос­леднего, так как если до этого у банка

был ликвидный баланс, то он сможет изыскать средства для урегулирования

последствий невозврата кредита.

Платежеспособность банка прежде всего ощущают его клиенты (при получении

кредитов, процентов по вкладам, возврате вкла­дов), ликвидность же ощущает

сам банк (при изыскании средств для выдачи тех же кредитов, выплаты

процентов, возврата вкла­дов). То есть грубо можно сказать, что ликвидность –

это спо­соб поддержания платежеспособности, и для клиента, в конце концов,

важен результат, а не то. как его достигли, для банка же, наоборот, - как

достигнуть такого результата.

Ликвидность банка может быть высокой или низкой, может изменяться в ту или

иную сторону. О платежеспособности этого сказать нельзя. Нет понятия "низкая

платежеспособность". Банк или платежеспособен или нет, здесь нет плавных

переходов.

Значения нормативов, регулирующих ликвидность (К2), дают ин­формацию о том,

как обстоят дела у банка в данный момент с ликвидностью, значения же

нормативов, призванных снизить риск неплатежеспособности (К1, КЗ и др.),

могут сказать только о том, выполняет ли банк эти нормативы. Вся польза от

них прояв­ляется лишь тогда, когда наступает критическая ситуация (на­пример,

обанкротился клиент, задолжавший банку солидную сумму.

По вопросу управления банковской ликвидностью существует множество теорий и

рекомендаций. В США в настоящее время различают четыре особые теории:

коммерческих ссуд, перемещения, ожидаемого дохода и управления пассивами.

Теория коммерческих ссуд была ведущей в США с колониальных времен до конца

тридцатых годов нынешнего столетия. Согласно этой теории банковские ссуды

должны точно соответствовать по сроку банковским депозитам, что дает банку

возможность оплачивать снятие депозитов из средств по ссудам с наступившим

сроком погашения. Однако эта теория не учитывала кредит­ах потребностей

развивающейся экономики и относительную стабильность банковских вкладов.

Теория перемещения утверждает, что ликвидные активы, в первую очередь

государственныеe ценные бумаги, могут быть использованы для покрытия

снимаемых депозитов. В результате растет рынок государственных ценных бумаг,

продлеваются сроки погашения ссуд, расширяется банковский портфель.

Коэффициенты ликвидности и платежеспособности играют важную роль в

определении финансовой устойчивости коммерче­ского банка, его возможности

чутко реагировать на все происхо­дящие перемены в области экономики и

законодательства для того, чтобы снизить свои потери и увеличить прибыль.

Поэтому повсе­дневная работа коммерческого банка по управлению его

ликвид­ностью направлена на самосохранение банка, условием которого является

бесперебойное выполнение обязательств перед клиента­ми. С организационной

точки зрения эта работа предполагает соблюдение соотношений отдельных групп и

статей пассивов и активов баланса, зафиксированных в определенных

показателях.

Способность банка или любой фирмы финансовых услуг обеспечить лик­видность

требует наличия высоколиквидных и легко перемещаемых финансо­вых активов.

Ликвидность и перемещаемость — это две ключевых составляю­щих в такого рода

сделках. Требование ликвидности означает, что финансо­вые активы должны быть

доступны для владельцев в кратчайшее время (в течение дня или того менее) но

номиналу. Требование перемещаемости означает, что права на владение

финансовыми активами должны быть пере­даваемыми по номиналу другому

экономическому субъекту, причем в форме, приемлемой для него. Первичными

инструментами ликвидности и перемещения являются депозиты, по которым могут

выписываться чеки, и средства системы электронных расчетов (для крупных

сделок).

Ликвидность банкам необходима для того, чтобы удовлетворять спрос на

ликвидность со стороны своих клиентов. Клиенты банка могут удовлетворять

потребности, и ликвидности, изымая средства, имеющиеся на их депозитах в

банке, либо заимствуя у банка. Например, из-за выше упомянутого острого

кризиса на фондовой бирже фирмам, работающим с ценными бумагами, не хватало

средств на собствен­ных депозитах и, следовательно, они вынуждены были брать

взаймы.

Согласно теории ожидаемого дохода бан­ковскую ликвидность можно планировать,

если в основу графика платежей в погашение кре­дитов положить будущие доходы

заемщика. Это приводит к росту долгосрочных ссуд с воз­можностью погашения в

рассрочку. Теория способствовала и тому, что многие банки по­ложили в основу

формирования портфеля ин­вестиций эффект ступенчатости: ценные бума­ги так

подбираются по срокам погашения, что­бы поступления были регулярными и

предска­зуемыми

Защитники теории управления пассивами утверждают, что банки могут решать

проблему ликвидности путем привлечения ресурсов на рынке МБК. Ее

возникновение связано с восстановле­нием рынка федеральных резервов в

пятидеся­тые годы с последующим развитием передавае­мых срочных депозитных

сертификатов как глав­ного инструмента денежного рынка.

На практике американские банки исполь­зуют все вышеназванные теории. Главным

на­правлением является поддержание высокого качества активов и прочной базы

капитала, что снижает потребности в ликвидности и улучшает доступ банка к

дешевым ресурсам.

В отношении белорусских и российских коммерческих банков практикуются

следующие способы управления ликвидностью: традицион­ный — поддержание

достаточности уровня на­личных денежных средств и котирующихся цен­ных бумаг,

мгновенно готовых к выплате по пер­вому требованию; создание соответствующей

структуры пассивов банка, снижающей зависи­мость от неустойчивых источников

(снижение доли вкладов до востребования, МБК, крупных депозитов);

планирование и контроль забалан­совых требований и обязательств. Операции

это­го рода, включающие обязательства по под­держанию определенных активов и

пассивов к будущей дате (кредитные линии, аккредитивы, гарантии, соглашения

об овердрафте), понача­лу не требуют вовлечения ресурсов, но со вре­менем

могут повлечь для банка серьезные кре­дитные или ресурсные риски; создание

резерв­ных источников финансирования (оперативное привлечение МБК);

руководство банка должно включить в свою политику по управлению лик­видностью

план кризисного обеспечения ресур­сами в случае экстренного давления на

ликвид­ность. Кризисный план должен анализировать стабильность и объем

имеющихся ресурсов, ры­ночную стоимость банковских активов, забалан­совый

риск, а также доступность ресурсов, при­званных заменить в балансе менее

надежные пассивы. План должен детализировать особые обязанности ключевых

служащих банка при кри­зисе ликвидности; формирование внутрибанковских

инструментов перераспределения и хед­жирования рисков. Срочные сделки,

производ­ные инструменты позволяют снизить риск лик­видности и доходности

вследствие изменения процентных ставок, валютных курсов и стоимос­ти ценных

бумаг.

В процессе управления риском ликвидно­сти банком решаются кратко- и

среднесрочные задачи. К краткосрочным относят управление позицией по

корреспондентским счетам банка, обеспечение платежей по вложениям в

различ­ные финансовые инструменты, платежей по хо­зяйственным договорам,

подкрепление филиа­лов, обменных пунктов, привлечение и разме­щение ресурсов

на овернайт. Краткосрочные по­требности по видам валют должны

контролиро­ваться ежедневно посредством проведения анализа движения денежных

средств, включа­ющего как биржевые операции, так и внебирже­вые торговые

операции. Управление средне­срочными рисками ставит перед банком следу­ющие

задачи:

поддержание ликвидной структу­ры активов и пассивов по срокам и объемам;

планирование структуры портфеля вложений, ди­версификация рисков по активам;

определение процентной политики; расчет возможных дол­госрочных инвестиций.

Для оптимального выбора направления инвестиций, соотнесения доходов и

расходов необходим ежедневный анализ рыночных ко­тировок на основных

сегментах финансового рынка.

Немаловажным моментом при управле­нии ликвидностью является управление

опера­ционными рисками, в особенности после краха таких крупнейших банков,

как английский BARINGS и японский DAIWA. Операционные риски возни­кают прежде

всего при проведении дилинговых операций, которые зачастую являются основ­ным

инструментом управления текущей ликвид­ностью. При проведении дилинговых

операций банк должен контролировать соблюдение сле­дующих правил: детальная

регламентация ос­новных процедур совершения, оформления, кон­троля операций,

соблюдения организационных и внутренних рамок; лимитирование всех опера­ций;

разделение функциональных обязанностей front и back office, их подчинение

высшему ру­ководству банка; профессионализм back office и службы внутреннего

аудита, возможность по­лучения ими необходимой информации для кон­троля за

правильностью проведения и экономи­ческим содержанием сделок.

Таким образом, существуют определенные механизмы по управлению риском

ликвидности, однако сложным для банков остается вопрос вы­бора между

ликвидностью и доходностью, так как при критическом значении показателя

лик­видности доходность обычно максимальна.

Помимо сохранения этого требования новый до­кумент содержит и ряд новых. Так,

вывоз из Бе­ларуси физическими лицами белорусских рублей разрешен в сумме, не

превышающей 100 ми­нимальных размеров оплаты труда на одно лицо. Ввоз в

республику физическими лицами бе­лорусских рублей запрещен, за исключением

вво­за в пределах суммы, ранее вывезенной из стра­ны данными лицами. Вывоз из

Беларуси физи­ческими лицами платежных инструментов (дорож­ные и именные

чеки, денежные аккредитивы, вы­раженные в инвалюте, пластиковые карточки) в

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13