Финансовое самообеспечение коммерческого предприятия

|12. |Безвозмездная финансовая помощь |- |

|13. |Прочие доходы и поступления |67000 |

| |Итого доходов |491000 |

Продолжение таблицы 8

|N п/п |Наименование показателя |Сумма, руб. |

| |Расходы и отчисления средств | |

|1. |Платежи в бюджет (35% от прибыли) |171850 |

|2. |Отчисления в резервные фонды |- |

|3. |Отчисления в фонд накопления |60000 |

|4. |Отчисления в фонд потребления |160000 |

|5. |Отчисления в фонд социальной сферы |- |

|6. |Отчисления на благотворительные цели |- |

|7. |Выплаченные дивиденды |- |

|8. |Долгосрочные инвестиции |- |

|9. |Долгосрочные финансовые вложения |- |

|10. |Погашение долгосрочных ссуд и уплата процентов |- |

| |по ним | |

|11. |Погашение оборотных средств |- |

|12. |Погашение ссуд на пополнение оборотных средств |- |

|13. |Уценка товаров |- |

|14. |Резерв предстоящих расходов и платежей |10000 |

|15. |Резерв по сомнительным долгам |- |

|16. |Резервы под обеспечение вложений в ЦБ |- |

|17. |Прочие расходы и отчисления |89150 |

| |Итого расходов |491000 |

Запланированные на квартал показатели по объему реализации и затратам

на реализованную продукцию окажут влияние на структуру баланса предприятия.

Для леспромхоза характерны следующие соотношения статей баланса:

. В составе запасов очень велик удельный вес готовой продукции, а

сырье, материалы и другие аналогичные ценности не являются решающей

составляющей запасов;

. В составе дебиторской и кредиторской задолженности очень велика

доля просроченной;

. Кредиторская задолженность в значительной части состоит из долгов

бюджету, среди которых также велика доля просроченных.

Состав запасов, дебиторской и кредиторской задолженности по состоянию

на 1.01.2000 г. показан в табл. 9.

Таблица 9

|Показатели |Руб. |В % к фактической сумме|

| | |статьи баланса |

|Запасы в т.ч. |2654868 |100 |

|Сырье, материалы, и др. |567045 |25 |

|аналогичные ценности | | |

|Готовая продукция | | |

| |1725664 |65 |

|Дебиторская |326555 |100 |

|задолженность в т.ч. | | |

|Покупателей, заказчиков |310227 |95 |

|и по выданным авансам | | |

|Из стр.2.1. | | |

|Просроченная |48983 |15 |

|задолженность | | |

|Кредиторская |1917405 |100 |

|задолженность в т.ч. | | |

|3.1 Поставщикам, |1073746 |56 |

|подрядчикам и полученные| | |

|авансы | | |

|из стр.3.1 | | |

|3.1.1. Просроченная |230089 |12 |

|задолженность | | |

|3.2. Задолженность перед|651918 |34 |

|бюджетом | | |

|из стр. 3.2 | | |

|3.2.1. Просроченная |139587 |13 |

|задолженность | | |

Для определения плановой структуры баланса АО «Теренгульский

леспромхоз» произведем расчеты.

По данным леспромхоза однодневный расход материалов на производство

составляет 10000 руб, цикл производства – 30 дней. Следовательно,

нормальный размер сырья и материалов на квартал:

300000 руб.

По условиям организации производства и сбыта нормальный остаток

готовой продукции должен быть рассчитан на 30 дней. Однодневные затраты на

производство за год составляют:

Выручка 7504492

= = 20846 руб.

360 дней 360

Нормальный запас готовой продукции 20846 х 30 = 625380 руб.

Плановая структура баланса АО «Теренгульский леспромхоз» на I квартал

2000 г. приведена в табл. 10.

Таблица 10

|Показатели |Руб. |

|1. Сырье и материалы |300000 |

|2. Готовая продукция |625380 |

|3. Всего запасов |1287539 |

|4. Дебиторская задолженность |500000 |

|Кредиторская задолженность: | |

|А) по расчетам с поставщиками и подрядчиками |425000 |

|Б) по расчетам с бюджетом |512331 |

|В) всего |937331 |

Расчеты к балансу:

. Строка 3 рассчитана исходя из того , что все запасы, кроме сырья и

материалов и готовой продукции, остаются на фактическом уровне:

2654868 – 567045 – 1725664 +300000 + 625380 = 1287539 руб.

. Оборачиваемость дебиторской задолженности – 30 дней. Объем реализации,

планируемый на квартал – 2000000 руб. тогда дебиторская задолженность

равна (строка 4):

2000000 х 30/120 = 500000 руб.

. Строка 5а. Оборачиваемость кредиторской задолженности поставщикам и

подрядчикам – 30 дней. Себестоимость (затраты) реализованной продукции –

1700000 руб. Кредиторская задолженность поставщикам и подрядчикам равна:

1700000 х 30/120 = 425000 руб.

. Строка 5б.

651918 – 139587 = 512331 руб.

Коэффициент текущей ликвидности при такой структуре баланса равен:

1287539 + 500000 + 184488

= 2,1

937 331

что является выше нормативного (2), в соответствии с методическими

указаниями.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами при сохранении

размеров внеоборотных активов и капитала на прежнем уровне составил:

3667076 – 2896908 770168

= = 0,4

1287539 + 500000 + 184488 1972027

При заданных условиях АО «Теренгульский леспромхоз» становится

благополучным в финансовом отношении.

III. Заключение

3.1. Анализ финансовых результатов.

Различные стороны производственной, сбытовой, снабженческой и

финансовой деятельности предприятия получают законченную денежную оценку в

системе показателей финансовых результатов. Обобщённо наиболее важные

показатели финансовых результатов деятельности предприятия представлены в

форме №2 «Отчёт о финансовых результатах и их использовании». К ним

относятся:

•прибыль ( убыток) от реализации продукции;

•прибыль (убыток) от прочей реализации;

•доходы и расходы от внереализационных операций;

•балансовая прибыль;

•налогооблагаемая прибыль;

•чистая прибыль и др.

Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную

эффективность хозяйствования предприятия. Важнейшими среди них являются

показатели прибыли, которая в условиях перехода к рыночной экономике

составляет основу экономического развития предприятия. Рост прибыли создаёт

финансовую базу для самофинансирования, расширенного производства, решение

проблем социальных и материальных потребности трудового коллектива. За счёт

прибыли выполняются также часть обязательств предприятия перед бюджетом,

банками и другими предприятиями и организациями. Таким образом, показатели

прибыли становятся важнейшими для оценки производственной и финансовой

деятельности предприятия. Они характеризуют степень его деловой активности

и финансового благополучия.

Конечный финансовый результат деятельности предприятия - это

балансовая прибыль или убыток, который представляет собой сумму результата

от реализации продукции (работ, услуг); результата от прочей реализации;

сальдо доходов и расходов от внереализационных операций.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия включает в

качестве обязательных элементов исследование:

1. Изменений каждого показателя за текущий анализируемый период.

2. Исследование структуры соответствующих показателей и их изменений

3. Исследование влияние факторов на прибыль

4. Изучение в обобщённом виде динамики изменения показателей

финансовых показателей за ряд отчётных периодов. Для проведения

анализа рассчитаем табл. 11 , используя данные отчётности

предприятия из формы №2.

Таблица 11

Анализ прибыли отчётного года (руб.)

| |Код|За |За |Отклонен| |

| | |й | | | |

| |Стр|1999 |1998 Год |+ / - |% |

| |. |Год | | | |

|1. Выручка от реализации |010|7 504 |5 649 432 |+1 855 |132,8 |

|товаров, работ услуг (за | |492 | |060 | |

|2.Себестоимость реализации |020|6 396 |4 341 500 |2 055 |147,3 |

|товаров, продукции, работ, | |664 | |164 | |

|3. Коммерческие расходы (КР). |030|300 612|441 138 |-140 526|68,1 |

|4. Управленческие расходы |040|607 712|665 264 |-57 552 |91,3 |

|(УР). | | | | | |

|5.Прибыль ( убыток) от |050|199 504|201 530 |-2 026 |99 |

|010-020-030-040) (Пр) | | | | | |

|6. Проценты к получению. |060|7 966 | |7966 | |

|7.Проценты к уплате. |070| | | | |

|8.Доходы от участия в других |080| | | | |

|9.Прочие операционные доходы |090|150 170|20 689 |129 481 |В 7,2 раз |

|(ПрД). | | | | | |

|10.Прочие операционные расходы|100|256 997|165 224 |91 773 |155,5 |

|(ПрР). | | | | | |

|11.Прибыль ( убыток) от |110|100 643|56 995 |43 648 |176,5 |

|12.Прочие внереализационные |120| | | | |

|13. Прочие внереализационные |130|27 409 |46 135 |-18 726 |59,4 |

|14.Прибыль (убыток) отчётного |140|73 234 |10 860 |62 374 |В 6 раз |

|(Пб). | | | | | |

|15.Налог на прибыль (НП). |150|12 587 |2 759 |9 792 |В 4,5 раза|

|16.Отвлечённые средства (ОтС).|160|121 047|258 013 |-136 966|46,9 |

|17.Нераспределённая прибыль |170|-60 400|-249 912 |-310 312|24,2 |

Из данных таблицы видно, что балансовая прибыль в 1999 году

существенно увеличилась по сравнению с 1998 годом на 62 374 руб. или в 6

раз. Таким образом наметилась положительная тенденция изменения величины

балансовой прибыли.

Увеличению балансовой прибыли способствовало:

Увеличение прибыли от финансово-хозяйственной деятельности на 43 648 руб.

или на 76,5%.

На вышеуказанное увеличение повлияло:

1. Появившаяся статья доходов - «Проценты к получению» в сумме 7 966 руб.,

что увеличило балансовую прибыль на 10,8%.

2. Превышение абсолютного изменения операционных доходов над абсолютным

изменением операционных расходов на 37 707 руб. (129 481 – 91 783).

Снижению балансовой прибыли способствовало:

Убыток от внереализационных операций в сумме 27 409 руб., снизивший

балансовую прибыль на 37,4%. Нужно отметить, что по сравнению с 1998 годом

в отчётном году произошло снижение данного убытка на 18 726 руб. или

почти в 3 раза;

Незначительное влияние оказало сокращение прибыли от реализации на 2 026

руб. или на 1%, что привело к снижению балансовой прибыли на 2,8%.

Таким образом факторы, уменьшающие балансовую прибыль по сумме были

перекрыты действием увеличивающих её факторов, что в итоге и обусловило

рост балансовой прибыли в отчетном году по сравнению с предыдущим почти в 6

раз.

3.2.Анализ рентабельности.

В условиях рыночных отношений велика роль показателей рентабельности

продукции, характеризующих уровень прибыльности (убыточности) её

производства. Показатели рентабельности являются относительными

характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности

предприятия. Они характеризуют относительную доходность предприятия,

измеряемую в процентах к затратам средств или капитала с различных позиций.

Показатели рентабельности - это важнейшие характеристики фактической

среды формирования прибыли и дохода предприятий. По этой причине они

являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки

финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели

рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и

ценообразования. Основные показатели рентабельности можно объединить в

следующие группы:

1. Рентабельность продукции, продаж (показатели оценки эффективности

управления);

2. Рентабельность производственных фондов;

3. Рентабельность вложений в предприятия (прибыльность хозяйственной

деятельности).

1.Рентабельность продукции.

Рентабельность продукции показывает, сколько прибыли приходится на

единицу реализованной продукции. Рост данного показателя является

следствием роста цен при постоянных затратах на производство реализованной

продукции (работ, услуг) или снижения затрат на производство при постоянных

ценах.

Показатель рентабельности продукции включает в себя следующие показатели:

1. Рентабельность всей реализованной продукции, представляющую собой

отношение прибыли от реализации продукции на выручку от её

реализации ( без НДС);

2. Общая рентабельность, равная отношению балансовой прибыли к выручке

от реализации продукции (без НДС);

3. Рентабельность продаж по чистой пробыли, определяемая как отношение

чистой прибыли к выручке от реализации (без НДС);

4. Рентабельность отдельных видов продукции. Отношение прибыли от

реализации данного вида продукта к его продажной цене.

Расчёт данных показателей по АО «Теренгульский леспромхоз» представлен

в таблице 12.

Таблица 12

Показатели рентабельности продукции АО “Теренгульский леспромхоз”(руб.)

| | | | | | |

|Показатели |Расчет |1997 |1998 |1999 |Отклонения + |

| | | | | |/- |

| | | | | |1998 от|1999 от|

| | | | | |1997 |1998 |

|1.Выручка от |стр.010 |7 459 |5 649 |7 504 |-1 810 |1 855 |

|реализации | |444 |432 |492 |012 |060 |

|2.Прибыль от |стр.050 |1 622 |201 530|199 504 |-1 421 |-2 026 |

|реализации. | |552 | | |022 | |

|3. Балансовая |стр.140 |1 737 |10 860 |73 234 |-1 726 |62 374 |

|прибыль. | |320 | | |460 | |

|4. Чистая |с.140-15|1 142 |8 101 |60 647 |-1 133 |52 546 |

|прибыль. |0 |091 | | |990 | |

|1. Рентабельность|стр.050 |21,7 |3,6 |2,6 |-18,1 |-1 |

|всей |стр.010 | | | | | |

|2.Общая |стр.140 |23,3 |0,19 |0,97 |-23,11 |0,78 |

|рентабельность. |стр.010 | | | | | |

|3.Рентабельность |с.140-15|15,3 |0,14 |0,8 |-15,16 |0,66 |

|продаж по чистой |0 | | | | | |

|прибыли. |стр.010 | | | | | |

На основе данных таблицы построим диаграмму.

[pic]

Рис 3. Изменение показателей рентабельности продукции за 1997-1999 г.

На основе расчётов можно сделать следующие выводы.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5

МЕНЮ

Финансовое самообеспечение коммерческого предприятия

ИНТЕРЕСНОЕ