Курсовая: Современная банковская система РФ

юридических и физических лиц путем выпуска акций и облигаций, но особенность

их состоит в том, что они обеспечиваются недвижимостью, внесенной в банк в

качестве уставного капитала и залога, что является одним из испытанных

механизмов принятой в мире системы обеспечения гарантий возвратности кредита.

— сберегательные;

— биржевые,

— универсальные.

По объему капитала коммерческие банки делятся на крупные, средние и мелкие.

[8] В России на 1 июня 1996 г. 72% — это мелкие банки с уставным капиталом

до 5 млрд. руб., в том числе. 35% — до 1 млрд. руб., 37% — от 1 до 5 млрд.

руб., 23% — это средние банки с уставным капиталом от 5 до 20 млрд. руб., 5% —

крупные коммерческие банки с уставным капиталом более 20 млрд. руб.

[9] Величина активов среднего российского банка в начале 1996 г. в 20 раз

меньше показателя среднего венгерского банка, в 30 раз

меньше чешского и почти в 900 раз — японского. Сбербанк, лидирующий среди

российских банков по размеру активов, занимал по этому показателю в 1996 г.

лишь 237-ю позицию в мировом банковском «табеле о рангах» — списке 1000

крупнейших банков, ежегодно публикуемом лондонским журналом «The Banker». За

1996 г. число крупных кредитных учреждений с уставным фондом свыше 20 млрд.

руб. удвоилось, однако их доля на финансовом рынке на 1 апреля 1997 г. не

превышала 10%. В 1997 г. кредитно-финансовая система России была представлена

мелкими банками с уставным капиталом до 5 млрд. руб. (61,5%) и средними

банками с уставным фондом от 5 до 20 млрд. руб. (29,2%).

Согласно Закону «О банках и банковской деятельности» банки могут создавать

банковские ассоциации исходя из потребностей коммерческих банков в

объединении усилий по защите своих интересов. Ассоциации позволяют разрешить

противоречие между самостоятельностью банков и общностью их интересов. Каждый

банк преследует свои цели и решает собственные коммерческие проблемы. Но при

этом все они заинтересованы в наличии в стране благоприятного экономического

и правового климата, единообразном соблюдении установленных законов и

нормативных актов.

В банковской системе России представлены практически все перечисленные выше

виды коммерческих банков. Если ранее для банковской системы России было

характерно наличие большого числа узкоспециализированных кредитных

организаций, создававшихся в рамках отдельных отраслей и обслуживающих

потребности этих секторов экономики, то сейчас прослеживается тенденция

диверсификации банковских операций.

Но из всего разнообразия банков многие виды получили пока

крайне недостаточное развитие. Речь идет о кооперативных банках, смешанных

(представляющих собой прогрессивный вид, способный сочетать преимущества

различных форм собственности), универсальных банках (не по названию или

намерению, а по перечню фактически выполняемых операций) и, конечно, о

функционально специализированных банках (инновационных, ипотечных, биржевых и

т.п.)

В то же время отмечается некоторый избыток следующих видов банков: сателлитов

(уставной капитал которых сформирован преимущественно из средств клиентов,

что лишает их реальной независимости, самостоятельности), «старых» банков,

тесно связанных с государственной собственностью и государственными

финансами, иностранных банков.

В настоящее время в банковской системе РФ заканчивается период экстенсивного,

т.е. чисто количественного, роста и перед ней стоят задачи интенсивного, т.е.

качественного, развития жесткой конкурентной борьбы на рынке с отсевом слабых и

укрупнением банковских структур. Так, в 1994 г. количество банков увеличилось

на 500, а в 1995 г. сократилось на 140. В 1996 г. сокращение достигло уже 200

или 9% от общего числа зарегистрированных банков. К концу 1995 г. насчитывалось

2,7 тыс. коммерческих банков, имеющих лицензию Центрального банка России и

около 6 тыс. филиалов. На 1 сентября 1996 г. количество кредитных организаций

составляло 2120» в том числе банков — 2099, на 1 января 1997 г. — 2008 (табл.

3). Для сравнения можно отметить, что в США на данное время насчитывалось 13

тыс. банков. ( табл. 3 см. приложение).

Однако из общего числа коммерческих банков России большинство из них

сосредоточены в Москве, в других городах страны их катастрофически не

хватает. На 1 января 1997 г. в Москве и Московской области действовало 862

банка, т.е. более 40% общего количества действующих кредитных учреждений. В

Санкт-Петербурге и Ленинградской области имеется лишь 49 коммерческих банков

или в 16 раз меньше. Московским банкам принадлежит около половины суммарного

капитала всех российских банков.

Уменьшение количества банков происходит, в том числе и за счет поглощения

неустойчивых мелких банков более крупными. Данный процесс можно считать

положительным явлением, так как капитал банка увеличивается, а мелкие банки

избегают банкротства. Перспективным считается объединение небольших банков

одного региона и создание на его базе филиалов. Но в основном причиной

уменьшения числа банков является отзыв лицензии у уже работавших банков.

В связи с этим остро стоит проблема обеспечения стабильности банковской

системы за счет повышения ликвидности и платежеспособности банков.

Платежеспособность коммерческих банков зависит во многом от

платежеспособности клиентов банка, так как не возврат ссуды снижает

платежеспособность банка. А если неплатежеспособность клиентов приобретает

массовый характер из-за общего кризиса неплатежей, то под угрозу ставится

стабильность всей банковской системы.

Структура суммарной задолженности по обязательствам предприятий и организаций

основных отраслей экономики в 1995 г. выглядела следующим образом

(табл. 4 см. в приложении).

Одной из важных задач сегодня является привлечение банков к долгосрочному

кредитованию инвестиций. Для развития этого процесса существуют объективные

условия, связанные не только с насущной потребностью реального сектора

экономики, но и с изменением ситуации на финансовом рынке, сделавшей

невозможными действовавшие до сих пор, основные методы зарабатывания денег

банками. Имеется в виду следующее: доходность на финансовых и товарных рынках

продолжала падать, инфляция, высокие темпы которой позволяли банкам ранее

получать значительные прибыли на высокой марже, также снизилась и изменила

свою форму, проявляясь в виде роста государственного долга, взаимных

неплатежей, отложенного спроса, дефицита бюджета, появления денежных

суррогатов и возобновления бартера.

В этих условиях банкам приходится переключаться с финансового сектора на

производственный. Перспективы развития ситуации в этой области выглядят

следующим образом:

а) первоочередным вниманием в ближайшее время все-таки будут пользоваться

вложения в непроизводственную сферу — служебные помещения, магазины,

земельные участки, другие объекты недвижимости;

6) приоритетными объектами производственных инвестиций будут скорее всего

производства, ориентированные на эскорт, в первую очередь, в топливных и

некоторых сырьевых отраслях, а также вложения в быстро окупаемые объекты,

например, связанные с жизнеобеспечением населения;

в) экспортные производства (особенно сырьевые) уже поделены между крупными

кредитными институтами. Завоевание «средними» банками своей «ниши» в

высокотехнологичных, наукоемких отраслях, у которых есть хорошие перспективы

на внешнем и внутреннем рынках, во многом зависит от сглаженности механизма

привлечения, отбора, обслуживания массового клиента, от взаимодействия с

властными структурами, с предпринимательскими и финансовыми кругами в России

и за рубежом,

международными экономическими организациями, от технической оснащенности

самого банка;

г) как следствие резкого удорожания капитального строительства даже крупные

банки если и смогут самостоятельно финансировать строительство объектов, то

только небольших и местного значения. Финансирование более значительных

инвестиционных программ скорее всего будет осуществляться финансово-

промышленными группами, которые объединят под одной крышей кредитно-

финансовые, производственные и торгово-коммерческие структуры;

д) реальное участие коммерческих банков в инвестиционных программах может

происходить и через рынок ценных бумаг (банки выступают посредниками между

владельцами денежных средств и инвесторами).

е) реальное содействие инвестициям в производство банки оказывают и через

развивающееся проектное финансирование (управление проектами). Кредитный

институт самостоятельно или совместно с предприятием выбирает проект для

прямого инвестирования, оценивает его обоснованность, эффективность с учетом

различного рода рисков, разрабатывает общую концепцию» технико-экономическое

обоснование, бизнес-план. Для расширения участия банков в инвестиционных

проектах должна быть также законодательно определена программа стимулирования

инвестиций в российскую экономику.

2.2. Условия восстановления банковской системы в условиях переходной

экономики[10]

Банковская система России после кризиса 1998 г. находится в состоянии поиска

путей выживания и адаптации к новым условиям. На первый план вышли проблемы

урегулирования отношений с иностранными и отечественными кредиторами,

восстановления доверия населения, реструктуризации и рекапитализации

банковской системы. Полноценное ее функционирование сдерживается из-за

сохранения значительного числа неплатежеспособных банков с отрицательным

капиталом, крайне медленного отзыва лицензий у банков-банкротов, которые

множат потери общества.

Политика, предусматривающая преодоление последствий банковского кризиса,

обычно включает следующие направления:

— принятие антикризисных мер, главными задачами которых являются

поддержание ликвидности банковской системы, восстановление ее роли в

осуществлении расчетов, разрешение возникающих проблем с клиентами,

прекращение "набега" вкладчиков на банки;

— реструктуризацию и санацию банковской системы с целью ликвидации

нежизнеспособных банков путем банкротства, стимулирование слияний и

поглощений банков;

— рекапитализацию, преследующую цель восстановления главной функции

банковской системы - финансового посредника, для чего государство

предпринимает усилия по наращиванию капитала банков и повышению его качества.

В течение 1999-2000 гг. выявилось определенное противоречие между

необходимостью восстановления капитала, связанного с увеличением объема

"работающих" активов (кредиты, вложения в ценные бумаги), и требованиями к

повышению надежности банков и снижению рисков, что должно вести к увеличению

объема ликвидных, но одновременно неработающих или низкодоходных активов. В

результате в 1999-2000 гг. произошли существенные изменения в структуре

совокупных банковских активов. Доля ликвидных активов (касса, средства на

корреспондентском счете в ЦБ РФ и средства на корреспондентских счетах у

нерезидентов) возросла с 10% на начало 1999 г. до 13,7% к декабрю 1999 г.,

тогда как доля "работающих" активов снизилась к декабрю 1999 г. до 60% по

сравнению с 68-70% в докризисный период. Скорее всего, банки не стремятся

повышать свою доходность и предпочитают минимизировать риски, хотя рост

ликвидных активов может быть связан и с образованием "денежного навеса".

Из-за неуверенности в устойчивости рубля и значительной непогашенной

задолженности перед нерезидентами банковская система наращивает валютную

ликвидность. К декабрю 1999 г. величина остатков на счетах в банках-

нерезидентах достигла 4,6 млрд. долл. по сравнению с 2 млрд. долл. на начало

года. За этот период 30 крупнейших банков сократили объем задолженности перед

нерезидентами с 3,3 млрд. до 2,1 млрд. долл., а величина остатков на счетах в

банках нерезидентах почти вдвое превысила чистую задолженность перед

нерезидентами по межбанковским кредитам. Международная инвестиционная позиция

банковской системы за три квартала 1999 г. возросла с -0,17 млрд. до 4,1

млрд. долл.

Повышение ликвидности является естественной реакцией банков на кризис

платежеспособности и высокие системные риски кредитования экономики. В то же

время в среднесрочном плане ориентация банков на повышение ликвидности

(особенно валютной, которая может рассматриваться как мягкая форма оттока

капитала) вступает в противоречие с потребностями восстановления капитала:

чем выше ликвидность активов, тем меньше их доходность.

В результате обесценения государственных облигаций и переоценки валютных активов

банковская система внешне стала более активным кредитором реального сектора.

Объем кредитов экономике возрос с 9,4% ВВП в начале 1998 г. до 11% ВВП к началу

1999 г. к стабилизировался на этом уровне

[11]. Однако доля кредитов экономике в структуре банковских активов в

течение 1999 г. снизилась с 37,5 до 33,3%. Наращивая валютную ликвидность,

банки сокращают валютные кредиты экономике, что вызвано как снижением объемов

импорта (импортеры предъявляли значительный спрос на кредиты), так и высокими

рисками кредитования и повышенным уровнем просроченной задолженности по

валютным кредитам предприятиям. Хотя банковский кризис 1998 г. можно

рассматривать в основном как кризис пассивов, в определенной мере его породили

и "плохие" долги предприятий, которые обусловили низкую ликвидность валютных

активов банков.

Переориентация банков с кредитования государства на кредитование реального

сектора выразилась в устойчивом росте объема рублевых кредитов экономике - в

течение 1999 г. он возрос почти на 30% в реальном выражении. Доля рублевых

кредитов в общем объеме выданных банками кредитов к концу года превысила 50%

(на начало года - около 30%). При этом качество кредитного портфеля,

оцениваемое долей просроченной задолженности в общем объеме выданных

кредитов, заметно повысилось, хотя и остается ниже докризисного уровня (около

8% по сравнению с 5-5,5%). Учитывая, что доля просроченных кредитов, выданных

в иностранной валюте, почти не уменьшилась, а сроки кредитования в валюте

заметно удлинились, можно предположить, что существенная часть валютных

кредитов, являющихся по сути безнадежными, не отражается банками как

просроченные, а пролонгируется в надежде на улучшение ситуации в будущем.

Финансовые рынки в России до сих пор не восстановились.

Доля межбанковских кредитов не превышает 3% суммы чистых активов банковской

системы, вложения в государственные ценные бумаги сократились с 19 до 14%,

вложения в иные ценные бумаги в течение прошлого года оставались на уровне 7-

7,5% чистых активов.

Основным источником привлеченных средств для российских банков вновь стали, как

и в 1992-1993 гг., текущие счета и срочные депозиты предприятий. Это

неудивительно, поскольку в целом денежные активы реального сектора экономики

[12] увеличились до 3% ВВП к концу 1999 г. по сравнению с 1,5% на начало

1998 г., а доля депозитов предприятий в пассивах банковской системы поднялась

до 30% (20% в июле-августе 1998 г.).

Снижение уровня реальных доходов населения в 1998-1999 гг. почти на 30% и

кризис доверия к коммерческим банкам резко сузили возможности наращивания

банковских пассивов путем привлечения средств населения. Частные депозиты

населения в рублях возросли за год на 10%, но практически исключительно

благодаря вложениям в Сбербанке, который увеличил рублевые депозиты населения

на 25% по сравнению с серединой 1998 г. Валютные же вклады населения не

превышают 50% докризисного уровня. Можно полагать, что процесс возрождения

доверия населения к банковской системе и восстановления организованных

сбережений до докризисного уровня потребует как минимум 3-4 года.

В результате кризиса доверия зарубежных инвесторов к российскому рынку

государственного долга и российским банкам объемы привлеченных средств

нерезидентов постепенно сокращаются (за 1999 г. - на 1/3 в валютном

эквиваленте). Старые кредиты погашаются, новые, если и предоставляются, то на

короткие сроки и в меньших масштабах. Одним из серьезных последствий кризиса

государственного долга и кризиса валютной задолженности в ближайшие несколько

лет окажется ограничение возможностей доступа российских банков на мировые

рынки капитала.

2.3. Российская банковская система: краткосрочный прогноз

Критерием успешности возрождения банковского сектора может служить

восстановление отношения банковского капитала к ВВП, которое в докризисный

период составляло примерно 5,5-6%. Учитывая оценки потерь российской банковской

системы в период кризиса, для достижения докризисных параметров необходимо

реальное удвоение существующего капитала российских банков

[13].

Один из возможных сценариев восстановления и развития российской банковской

системы исходит из предположения, что этот процесс будет протекать достаточно

быстро в силу следующих предпосылок:

- в 2001 г. сохранится тенденция к оживлению промышленного производства -

темп его прироста составит не менее 3% в год, что дает возможность говорить о

преодолении кризиса в экономике России, но не о переходе к устойчивому росту;

- оживление экономической конъюнктуры будет сопровождаться умеренными

(снижающимися) темпами инфляции, что может способствовать увеличению спроса

на национальную валюту и уменьшению процентных ставок. Сохранение тенденции к

ремонетизации реального сектора создаст дополнительные ресурсы для банковской

системы и тем самым расширит ее возможности кредитования экономики. Снижение

реальной процентной ставки при сохранении ее положительного уровня ограничит

норму прибыли банков и будет стимулировать рост спроса на банковские кредиты;

- рынок ценных бумаг начнет выходить из застойного состояния, вызванного

кризисом 1998 г. Однако в ближайшие годы здесь по-прежнему будут доминировать

спекулятивные инвесторы. Более активно станет развиваться рынок корпоративных

обязательств. В то же время при незначительных размерах бюджетного дефицита

можно прогнозировать невысокий уровень государственных заимствований, что

будет препятствовать восстановлению докризисных объемов рынка госбумаг;

- можно ожидать, что к концу 2001 г. в основном будет решена судьба крупных

неплатежеспособных банков. В итоге произойдет списание их убытков и

увеличение капитала банковской системы в целом.

При прогнозировании траектории развития банковской системы предполагалась

достаточно оптимистичная динамика макроэкономической ситуации: прирост ВВП в

реальном выражении на 3,5%. Динамика кредитов экономике увязывалась с

увеличением объемов промышленного производства и внешней торговли, приростом

денежных остатков на счетах предприятий. Снижение уровня кредитования

правительства основывается на предположении о существенной величине первичного

профицита федерального бюджета и об отказе бюджета от активных заимствовании на

рынке. Рост депозитов отражает прирост промышленного производства при

закреплении тенденции к повышению монетизации реального сектора и постепенное

восстановление сбережений населения в меру увеличения его доходов. Динамика

собственного капитала банковской системы определяется допущением о завершении

процесса реструктуризации задолженности в 2001 г. и дальнейшим увеличением

собственных средств банков пропорционально норме прибыльности банковских

операций. Динамика показателей развития банковской системы России представлена

в таблице 5 (см. приложение).

В 1999г. произошло заметное увеличение уставного капитала российских банков: за

11 месяцев он возрос более чем на 40 млрд. руб. (около 0,9% ВВП), при этом 10

млрд. руб. внесло государство. Если исключить крупные разовые операции

[14], темп прироста уставного капитала составляет 0,1-0,15% ВВП в квартал,

что соответствует темпу прироста уставного капитала непосредственно перед

кризисом. Возможности государства по пополнению капитала банков в первую

очередь будут зависеть от финансовых возможностей бюджета и политики Агентства

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9